ADVADIS (ADS): Stanowisko Zarządu Emitenta w sprawie połączenia - raport 67

Raport bieżący nr 67/2008
Podstawa prawna:

Art. 56 ust. 1 pkt 2 Ustawy o ofercie - informacje bieżące i okresowe

Emitent podaje do publicznej wiadomości stanowisko Zarządu Emitenta odnośnie planowanego połączenia z dwoma podmiotami z branży dystrybucji napojów alkoholowych i bezalkoholowych tj.: spółką działającą pod firmą "STAR - NAPOJE POZNAŃ - ADS" SP. Z O. O. z siedzibą w Luboniu, spółką działającą pod firmą "INTER - HURT - ADS" SP. Z O. O z siedzibą w Bydgoszczy wraz z uzasadnieniem.

"Zarząd Spółki ADVANCED DISTRIBUTION SOLUTIONS Spółka Akcyjna (dalej - Spółka) rekomenduje akcjonariuszom Spółki podjęcie uchwały o połączeniu ze spółką działającą pod firmą "STAR - NAPOJE POZNAŃ - ADS" SP. Z O. O. z siedzibą w Luboniu, spółką działającą pod firmą "INTER - HURT - ADS" SP. Z O. O z siedzibą w Bydgoszczy

Uzasadnienie stanowiska Zarządu Spółki:

Planowane połączenie będzie połączeniem przez przejęcie tj. nastąpi zgodnie z art. 492 § 2 Kodeksu Spółek Handlowych poprzez przeniesienie całego majątku spółek przejmowanych na spółkę przejmującą (Emitenta). Ponieważ spółka przejmująca (Emitent) jest właścicielem wszystkich akcji (udziałów) w spółkach przejmowanych połączenie zostanie przeprowadzone stosownie do art. 515 § 1 Kodeksu spółek handlowych, tj. bez podwyższenia kapitału zakładowego spółki przejmującej (Emitenta). Z uwagi na okoliczność, iż połączenie zostanie przeprowadzone stosownie do art. 515 § Kodeksu Spółek Handlowych, tj. bez podwyższenia kapitału zakładowego spółki przejmującej (Emitenta). Statut Emitenta nie zostanie zmieniony w związku z niniejszym połączeniem spółek.

Uzasadnienie ekonomiczne Połączenia:

1. Cele Połączenia

Celem połączenia jest reorganizacja i uproszczenie struktury kapitałowej, w skład której wchodzą łączące się spółki. W wyniku połączenia nastąpi koncentracja kapitału wszystkich łączących się spółek co spowoduje zwiększenie konkurencyjności oraz podniesienie jakości oferowanych usług. Utworzone w wyniku połączenia przedsiębiorstwo będzie w stanie oferować szeroką gamę zdywersyfikowanych produktów, działać na nowych rynkach zbytu i powiększać udział w dotychczasowych.

Po nabyciu wszystkich akcji spółki działającej pod firmą "STAR - NAPOJE POZNAŃ - ADS" SP. Z O. O. z siedzibą w Luboniu, spółką działającą pod firmą "INTER - HURT - ADS" SP. Z O. O z siedzibą w Bydgoszczy Zarząd Emitenta - Spółki ADVANCED DISTRIBUTION SOLUTIONS S.A. podjął czynności zmierzające do zwiększenia efektywności współpracy i bardziej ścisłego powiązania działalności prowadzonej przez wyżej wymienione spółki i po dokonaniu analizy uwarunkowań i zamierzeń strategicznych uznał, iż połączenie Emitenta ze Spółkami zależnymi będzie optymalnym rozwiązaniem dla osiągnięcia celów strategicznych w zakresie prowadzonej działalności gospodarczej. Połączenie stanowić będzie więc jedynie potwierdzenie aktualnego charakteru ścisłej współpracy między Emitentem a spółką działającą pod firmą "STAR - NAPOJE POZNAŃ - ADS" SP. Z O. O. z siedzibą w Luboniu, spółką działającą pod firmą "INTER - HURT - ADS" SP. Z O. O z siedzibą w Bydgoszczy

2. Korzyści płynące z Połączenia

Przewiduje się, że Połączenie przyniesie następujące, wymierne korzyści:

a)poszerzenie asortymentu produktów oferowanych przez Emitenta po połączeniu,

b)wzrost obrotów w kraju przy połączeniu wzajemnie uzupełniających się sieci dystrybucji zmniejszenie kosztów reklamy i marketingu,

c)zmniejszenie kosztów zarządzania oraz unifikacja zarządu i administracji,

d)efektywniejsze zarządzanie zasobami ludzkimi poprzez prowadzenie wzajemnych szkoleń wewnętrznych i wymianę doświadczeń, bez konieczności angażowania firm zewnętrznych

e)efektywniejsze wykorzystanie potencjału technicznego, ludzkiego i wspólnej sieci zaopatrzenia i dystrybucji,

f)uzyskanie ekonomicznego efektu synergii,

g)ujednolicenie polityki sprzedaży i zakupów: zmniejszenie kosztów dostaw towarów od dostawców, koordynacja i konsolidacja zakupów,

h)lepsza pozycja negocjacyjna u dostawców, wyższa siła przetargowa u dostawców,

i)bardziej efektywne wykorzystanie powierzchni magazynowej,

j)optymalizacja wartości zapasów i rotacji,

k)obniżenie kosztów transportu towaru do klienta,

3.Podsumowanie i rekomendacja

Przesłanki ekonomiczne i finansowe dla łączących się Spółek wskazują na zasadność połączenia. Połączenie jest celowe zarówno w kategoriach strategicznych, operacyjnych i kosztowych, jak również wynikających z doświadczeń i "know how" łączących się Spółek.

Mając na uwadze powyższe, Zarząd Emitenta rekomenduje Akcjonariuszom Spółki przedstawioną koncepcję połączenia ze spółką działającą pod firmą "STAR - NAPOJE POZNAŃ - ADS" SP. Z O. O. z siedzibą w Luboniu, spółką działającą pod firmą "INTER - HURT - ADS" SP. Z O. O z siedzibą w Bydgoszczy, jak również podjęcie uchwały w sprawie połączenia Spółek.

Podstawa prawna:

Par.19 ust.3 Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 2005 roku w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych.
Marian Przepolski - Prezes Zarządu
Zbigniew Rakocy - Członek Zarządu