STARHEDGE (SHG): Opinia Zarządu HARDEX S.A. w sprawie emisji warrantów subskrypcyjnych oraz warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego Spółki z wyłączeniem prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy - raport 84

Raport bieżący nr 84/2012
Podstawa prawna:

Art. 56 ust. 1 pkt 2 Ustawy o ofercie - informacje bieżące i okresowe

W nawiązaniu do raportu bieżącego nr 81/2012, Zarząd Spółki Hardex S.A. z siedzibą w Krośnie Odrzańskim przesyła do publicznej wiadomości na zasadzie art. 433 § 2 Kodeksu spółek handlowych opinię uzasadniającą powody pozbawienia prawa poboru warrantów subskrypcyjnych serii A oraz akcji serii C oraz proponowaną cenę emisyjną akcji bądź sposób jej ustalenia, stanowiącą załącznik do Uchwały Nr 23 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia spółki Hardex S.A.

Opinia:

Zarząd uważa, że pozyskanie nowych środków finansowych z podwyższenia kapitału zakładowego jest niezbędne dla umożliwienia dalszego dynamicznego rozwoju Spółki i pozyskania nowych rynków. Jednocześnie mając na uwadze, iż zdaniem Zarządu Spółki przeprowadzenie emisji publicznej skierowanej do wszystkich akcjonariuszy nie spotka się z zainteresowaniem rynku i tym samym Spółka nie zostanie dokapitalizowana.

Mając powyższe na uwadze, Zarząd proponuje przeprowadzenie emisji warrantów subskrypcyjnych i warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego, która gwarantuje szybsze przeprowadzenie procesu inwestycyjnego Spółki. W opinii Zarządu, podwyższenie kapitału zakładowego z wyłączeniem prawa poboru jest w chwili obecnej najkorzystniejszym i najtańszym sposobem pozyskania niezbędnego kapitału przez Spółkę. Nie wymaga ona bowiem kosztownego i długotrwałego procesu przygotowania i zatwierdzenia prospektu emisyjnego przez Komisje Nadzoru Finansowego, a także jest zgodna ze strategią rozwoju Spółki.

Przeprowadzenie emisji warrantów subskrypcyjnych z prawem do objęcia akcji i w jej następstwie warunkowego podwyższenia kapitału w opinii Zarządu umożliwi pozyskanie nowego, zewnętrznego inwestora. Co powinno skutkować sprawną realizacją zakładanych przez Spółkę celów inwestycyjnych.

Reasumując, w opinii Zarządu wyłączenie prawa poboru jest uzasadnione i leży w jak najlepszym interesie Spółki oraz jej dotychczasowych akcjonariuszy.

Warranty subskrypcyjne serii A zostaną wyemitowane nieodpłatnie, z zastrzeżeniem, iż każdy z warrantów serii A uprawniać będzie do objęcia jednej akcji nowej emisji serii C po ich cenie emisyjnej. Zdaniem Zarządu powinna ona zostać ustalona przez Radę Nadzorczą Spółki po przeprowadzeniu badań rynku oraz negocjacjach z potencjalnymi inwestorami. Przyznanie takiego uprawnienia jest uzasadnione koniecznością jak najlepszego dostosowania ceny emisyjnej do bieżącej sytuacji na rynkach finansowych w wybranej przez Spółkę optymalnej dacie emisji. Ze względu na uzależnienie popytu od wielu niezależnych od Spółki czynników, w jej interesie leży, by posiadała ona swobodę w ustaleniu ceny emisyjnej akcji serii C celem uzyskania najkorzystniejszych dla Spółki warunków i zapewnienia powodzenia przedmiotowej emisji akcji.

Podstawa prawna:

Podstawa prawna Art. 56 ust. 1 pkt 2 Ustawy o ofercie - informacje bieżące i okresowe
Maciej Zientara - Prezes Zarządu
Ilona Sidorowicz - Prokurent